Ana Sayfa FOREX Forex Bülteni 23.05.2018

Forex Bülteni 23.05.2018

117
Paylaş

Günün Ajandası
Türkiye Tüketici Güven Endeksi (Mayıs): Tüketici güven endeksi tüketicilerin kişisel mali durumları ve genel ekonomiye ilişkin mevcut durumu değerlendirmeleri ve gelecek dönem beklentileri ile yakın gelecekteki harcama ve tasarruf eğilimlerinin ölçmeyi amaçlayan bir göstergedir. 2015 yılına 67.7 seviyesinden başlayan Türkiye tüketici güven endeksi 2016 yılına 71.62 seviyesinde başladı. Yıl içinde 74.44 seviyesine kadar yükselen endeks yılı 63.38 seviyesinde kapattı. 2017 yılı Ocak ayında 66.93’e yükselen veri en son nisan ayında 71.90 seviyesinde geldi. 2018 yılı Mayıs ayına ilişkin açıklanacak verinin en son açıklanan 71.90 seviyesi üzerinde gelmesi TL’ye sınırlı pozitif yansıyabilir. (10:00)

Euro Bölgesi İmalat PMI & Hizmetler PMI (Mayıs): 2016 yılına 52.3 seviyesinde başlayan İmalat PMI endeksi geçtiğimiz yıl içinde en düşük 51.2 en yüksek 54.9 açıklandı. 2017 yılı Mart ve nisan sırasıyla 56.2 ve 56.7 olarak açıklanan veri aralık ayında açıklanan ayında 60.6 seviyesi ile son üç yılın en büyük artışını gerçekleştirdi. 2018 yılı Mayıs ayına ilişkin verinin beklentisi 56.1 seviyesinde bulunuyor. 2016 yılına 53.6 seviyesinden başlayan Hizmetler PMI endeksi 2018 yılı Ocak ayında son üç yılın en yüksek seviyesi olan 58.0 seviyesine ulaştı. Verinin 2018 yılı Mayıs ayına yönelik piyasa beklentisi 54.7 seviyesinde oluşmuş durumda. (11:00)

İngiltere TÜFE (Nisan): 2016 yılına %0.3 enflasyon oranı ile başlayan İngiltere ekonomisinde yıllık bazda TÜFE en son aralık ayında %1.6 olarak açıklanmıştı. 2017 yılına %1.8 ile başlayan yıllık enflasyon rakamı temmuz ve ağustos aylarında sırasıyla %2.6 / %2.9 gelmişti. En son 2018 yılı Ocak ve şubat aylarında %3.0 / %2.7 yıllık artış sağlayan TÜFE’de 2018 yılı Nisan ayına yönelik beklentiler yıllık %2.5 artış olacağı yönünde bulunuyor. (11:30)

ABD İmalat PMI & Hizmetler PMI (Mayıs): 2017 yılı ocak ayında 55.0 seviyesine yükselmesinin ardından şubat ayında 54.2 seviyesine bir miktar ivme kaybettiği görülüyor. Haziran ayında 52.0 seviyesinde açıklanan veri en son 2018 yılı Şubat ayında 55.3 seviyesine yükseldi. 2018 yılının Mayıs ayına ilişkin açıklanacak verinin piyasada oluşan beklentisi 56.5 seviyesinde bulunuyor. Hizmetler sektörünü yansıtan PMI verisi en son 2018 yılı Ocak ayında 53.3 seviyesinde açıklanan verinin 2018 yılı Mayıs ayına ilişkin piyasa beklentisi 55.0 düzeyinde oluşmuş durumda. (16:45)

Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Mayıs): 2016 yılında en düşük -9.7 açıklanan veri yılı -5.2 ile kapatmıştı. 2017 yılına -4.9 ile başlayan endeks mayıs ayında -3.3 ve haziran ayında -1.3 olarak açıklandı. En son ocak ve şubat aylarında 1.4 / 0.1 açıklanan veri 2018 yılı Nisan ayında 0.4 seviyesinde açıklandı. Mayıs ayına yönelik piyasa beklentisi 0.5 seviyesinde şekil kazanmış durumda. (17:00)

ABD DOE Ham Petrol Stokları (18 Mayıs): Haftalık olarak Birleşik Devletlerde oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. Stoklarda yaşanan artışın, ABD ham petrol fiyatı üzerinde olumsuz etki yaratması bbeklense de her zaman aynı etkinin görülmediğini belirtmek yararlı olacaktır. Geçtiğimiz hafta 1.4 Milyon varil azalma gösteren stokların 18 Mayıs bitimli hafta içerisinde azaldığı gözlemlenirse ABD Ham Petrol fiyatında yukarı yönlü hareket devam edebilir. (17:30)

FOMC Toplantı Tutanakları: 01 – 02 Mayıs’ta gerçekleştirilen Fed’in Açık Piyasa İşlemleri Komitesi toplantısına yönelik açıklanacak tutanaklar, üyelerin düşünceleri ve ABD ekonomisi hakkında daha kapsamlı bir görüş elde edecek olmamız açısından önemli olacak. (21:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Kredi derecelendirme kuruluşu Fitch, Türkiye’de siyasi söylemin para politikası çerçevesine ilişkin riski artırdığını belirtti. Türkiye’de para politikası bağımsızlığının azalmasının ülkenin kredi profili üzerinde daha fazla baskı yaratacağını da raporunda vurguladı. TCMB’nin bağımsızlığındaki erozyonun kredi notuna baskıyı artıracağını ifade etti.

Kredi derecelendirme kuruluşu S&P açıklamalarında, Türkiye’nin sürdürülebilir tampoonları ve mevcut sıkıntılardan çıkış yolu olduğunu, eğer bir şey olmazsa, Türkiye’de pek çok şeyin Merkez Bankasının ne yapacağı konusuna bağlı olduğunu ve Türkiye’nin mali durumunun Liranın gerilemesi konusunda bir eylem olmaksızın oldukça hızlı bozulabileceğini belirtti. Ayrıca, Türkiye’nin kredi notunun görünümünün durağan olduğunu ancak piyasa üzerindeki baskı azalmazsa, potansiyel olarak yeniden gözden geçirilebileceğini ifade etti.

Türkiye, Dünya Ticaret Örgütüne (DTÖ), ABD yönetiminin ithal çelik ve alüminyuma getirdiği ek vergilere karşı önlemler alacağını bildirdi.

ABD
ABD Hazine Bakanı Steven Mnuchin, Çin ile yürütülen ticaret müzakerelerinin çelik ve alüminyuma yönelik gümrük vergilerini etkilemeyeceğini bildirdi.

ABD Başkanı Donald Trump, Çin’le yürütülen müzakerelerden memnun olmadığını belirterek, “Neler olacağını göreceğiz, daha gidecek çok yolumuz var.” dedi.

ABD Richmond Fed imalat endeksi mayıs ayında beklentilerin üzerinde 16 puan olarak açıklandı.

Avrupa
İngiiltere Merkez Bankası Başkanı M. Carney konuşmasında, hane halkı ve iş dünyasının İngiltere’de faiz oranlarının muhtemelen nazik bir şekilde artacağının farkında olduğunu ifade etti.

Forex Yorumları

Ons altın 1290$ üzerinde tutunma çabalarını sürdürüyor
Ons altın ana resimde zayıf bir fotoğraf veriyor. Buna karşın geçtiğimiz hafta yaşanan sert kayıplar 1295$ seviyesinin aşağı yönde kırılması sonrası yavaşlamış görünüyor. Ons altın fiyatlarında yaşanan tempo azalışı haftalık grafikte yükselen trend eğiliminin üzerinde kalmasını destekledi. Diğer yandan ABD 10 yıllık tahvil faizleri yüksek seviyelerde kalmayı sürdürüyor. Bu sabah uzun dönem faizleri yüzde 3.05 seviyesinde denge arayışını sürdürdü. Bilindiği üzere faiz – altın ilişkisi oldukça kötüdür ve birbirlerini sevmezler. Dolayısıyla, faizlerin yüzde 3 üzerinde kalmaya devam etmesi ons altında baskı yaratabilecek bir etken. Diğer yandan ABD Başkanı Trump’ın dış politika ile ilgili memnuniyetsizlikleri devam ederken şu sıralar alltının güvenli liman özelliğini çalıştırabilecek bir etken bulunmuyor.

Teknik Analiz: Ons altın haftalık grafikte yükselen trendin hemen üzerinde oldukça kritik bir yerde konumlanmakta. Paritede bu seviyeden gelebilecek yukarı yönlü tepkiler değerli metalin tekrar 1300$ seviyesi üzerinde ana direnç noktalarına doğru güçlenmesine olanak sağlayabilir. Buna karşın teknik göstergeler ons altının bu atağını destekler nitelikte şimdilik değil. Kısa vadede 1295$ / 1300$ direnç seviyelerinin üzerinde oluşabilecek yerleşik seyirler ons altındaki kayıpların toparlanmasına yardımcı olabilir. Aksi takdirde, yükselen eğilimin aşağı yönde kırılması ile birlikte derin ve uzun soluklu bir satış baskısının yaşanması beklenebilir.

Ons Altın
Dirençler: 1295 / 1300 / 1307
Destekler: 1286 / 1280 / 1272

Gümüş
Direnç: 18.00 / 18.50 / 20.10
Destek: 15.60 / 14.90 / 14.40

Petrol fiyatları soluklanıyor
Petrol fiyatları son yedi haftanın altısında kazançlarını korurken haftanın üçüncü işlem gününde yukarı yyönlü seyrinde soluklanma yaşıyor. Dün açıklanan Amerikan Petrol Enstitüsü petrol stokları 1.3 azalmaya işaret etti. Son dönemde petrol stoklarındaki azalma dikkat çekmesine karşın fiyatlara yansıması sınırlı kalıyor. Petrol fiyatlarının ana yansıttığı konu yaptırımların beraberinde getireceği ihracat sınırlaması ve arz yönlü endişeler. Diğer taraftan bugün resmi ham petrol stokları ile ABD petrol üretim rakamlarının açıklanması bekleniyor. Petrol üretiminin ABD’de yükselmeye devam etmesi petrol fiyatlarında anlık baskı yaratmayabilir. Bu sorun daha genele yayılan ve fiyatlarda sindirilmiş bir konu. Diğer taraftan stoklarda yaşanabilecek artış fiyatlamalarda baskı yaratabilir.

Teknik Analiz: Amerikan tipi ham petrolde (WTI) teknik göstergeler güçlü kalmaya devam ediyor. Kısa vadede 71.80$ destek seviyesi üzerindeki hamleler sürüyor. Bu noktada, petrol fiyatının aşırı alım seviyesinde olduğu dikkate alındığında aşağı yönlü gevşeme eğilimini 70$ destek noktasına doğru normal olarak karşşılarız. Buna karşın kısa vadede destek bölgesinin üzerinde yerleşik seyirlerin sürmesi yükselen kanalın üst bandına doğru hareket etmesini destekleyebilir. Petrolde ana direnç olarak 74.20$ seviyesini izlemeye devam ediyoruz.

WTI
Dirençler: 73.90 / 74.20
Destekler: 71.80 / 70.00 / 69.50

Brent
Dirençler: 80.00 / 81.80
Destekler: 78.80 / 77.40 / 73.00

Euro/Dolar’da teknik görünüm zayıf
Euro/Dolar 1.17 bölgesindeki hareketini derinleştirme çabalarını sürdürüyor. Dün 1.1820 seviyelerine doğru yaşanan atakları paritede normal olarak karşılıyoruz. Yukarı yönlü tepkiler gelebilir. Buna karşın bu tepkilerin boyunun kısa kalacağını ve paritede ana yükseliş trendini başlatabilecek güçte henüz olmayacağı düşüncemizi korumaktayız. Bugün ABD ve Euro Bölgesinde açıklanacak özel sektör PMI rakamları paritenin seyri açısından önemli olabilir. Özellikle 2017 yılından bu yana Euro Bölgesinde özel sektördeki genişlemenin yavaşlayıp yavaşlamadığına yönelik alacağımız veri paritenin Euro cephesindee etkili değişim yaratabilir. Akşam saatlerinde ise Amerika Merkez Bankasının 2 Mayıs’ta gerçekleştirdiği para politikası toplantısının tutanaklarını alıyor olacağız. Tutanaklarda enflasyonu geleceğine ilişkin vurgu ABD Dolarına olan algıda önemli olabilir.

Teknik Analiz: Günlük bazda teknik göstergeler aşırı satım bölgesinde olmaya devam ediyor. Bu nedenle gelebilecek yukarı yönlü tepkileri normal karşılıyoruz. Buna karşın tepkilerin ana yükseliş eğilimi başlatma niteliğinde olmadığını belirtmekte fayda var. EUR/USD kurunda yükselişler satış fırsatı olarak değerlendirilebilir. Günlük grafikte yakın destek noktası olarak 1.1720 seviyesini izlemeye devam ediyoruz.

Dirençler: 1.1920 (50 haftalık ort.) / 1.2090 / 1.2200 (22 haftalık ort.)
Destekler: 1.1720 / 1.1610 / 1.1570

GBP/USD paritesi için bugünkü İngiltere ve ABD verileri önemli olacaktır

Küresel piyasalarda, Doların pozitif fiyatlanıyor olması GBP/USD’nin yukarı yönde hareketini zorlaştırmaya devam ediyor. Haftanın ilk iki işllem gününde veri takvimi sakindi ancak bugün İngiltere ve ABD’den açıklanacak veriler takip edilecek. İngiltere’den enflasyon, ABD’den PMI ve Fed’in 1-2 Mayıs tarihlerinde yapmış olduğu toplantısının tutanakları izlenecek. Verilerin, GBP/USD paritesi üzerinde etkili olması beklenebilir. Özellikle, İngiltere enflasyon dataları piyasaları tatmin etmezse bu durum Sterlindeki değer kaybının derinleşmesine neden olabileceği gibi aksi senaryoda bir nebze de olsa Sterlinin son günlerdeki kayıplarını toparlamasına destekleyici olabilir.

Teknik Analiz: GBP/USD paritesi iki hareketli ortalamasının arasında seyrediyor. Paritede, 50 günlük HO 1.3450 seviyesine denk geliyor. Bu seviyenin altında olan parite bu seviyenin üzerine yükselmekte zorlanırsa bu durumda yukarı yönde tepkisinde zayıf kalabilir. Geri çekilmelerde 1.3345 seviyesi destek noktası olarak izlenebilir. Satış baskısının hızlanması için 1.3065 altı kapanışların görülmesi gerekiyor.

Dirençler: 1.3550 / 1.3615 / 1.3750
Destekler: 1.33450(50 GHO) / 1.3345 / 1.3065 (100 GHO)

Dolar rekorlara doyamıyor
USD/TL’de oynaklık yüksek. Kurda tarihi zirve 4.80 seviyesi olarak görülüyor. TL’de ki negatif ayrışmanın sürüyor olması kurlarında yukarı yönde tepki vermesini tetikliyor. Küresel piyasalarda Doların pozitif fiyatlanıyor oluşu, gelişmekte olan ülke piyasaları üzerinde baskı kurmaya devam ettiği için TL’de bu durumdan negatif nemalanıyor. İç tarafta ise seçim öncesi belirsizlik ve TCMB’den faiz artırımı ile ilgili belirsiz beklentiler ile özel sektörün dış borç ödemeleri iç piyasadaki dolar kuru üzerinde yukarı yönlü baskı kurmaya devam ediyor. Dolayısıyla, TL varlıklar üzerinde çok sağlıklı hareketlerin olduğunu söylemek zor olabilir. Bugün için ABD’den açıklanacak PMI verileri ve Fed’in 1-2 Mayıs tarihlerinde yapılan toplantısının tutanakları izlenecek. Verilerin, ABD Doları üzerinde etkili olması beklenebilir. Ayrıca, Türkiye ile ilgili gün içerisindeki olası haber akışları yakından takip edilmeli.

USD/TRY

Teknikk Analiz: USD/TL kuru 4.8020 ile tarihi zirvesini test etti. Kur için yukarıda hedef vermek zor. Oynaklık sürdüğü için aşağı veya yukarı yönde hareket alanının olduğunu söyleyebiliriz. Geri çekilmelerde rahatlamaya başladığını görmemiz açısından 4.75 altı kapanışlara ihtiyacımız bulunuyor.

Destekler: 4.75 / 4.6860 / 4.60
Dirençler: 4.8020 / 4.8360

EUR/TRY

Teknik Analiz: EURTRY kuru, 5.68 seviyesi ile rekorunu tazeledi. Kurda da oynaklık yüksek olduğu için temkinli olmakta fayda var. Yukarıda bir seviye vermek zor. Aşağıda 5.50 altı kapanışlar kurun rahatlamaya başladığının göstergesi olarak yorumlanabilir.

Destekler: 5.5835 / 5.50 / 5.40
Dirençler: 5.6550 / 5.68

USD/JPY 111.50 bölgesinde yoruldu
Doların pozitif seyri, USD/JPY’nin 110.15 destek noktasının üzerindeki seyrini destekliyor. Ancak, tam olarak güçlü Doların olmaması, paritenin 111.00 direncine doğru iştahını da zorlaştırıyor. Bugün için veri takvimi ABD cephesinde oldukça yoğun. ABD’den PMI rakamları ve Fed’in 1-2 MMayıs tarihlerinde yapılan toplantısının tutanakları izlenecek. Verilerin, USD/JPY paritesi üzerinde hareketlilik yaratması beklenebilir.

Teknik Analiz: USDJPY paritesi düşüş trendi altındaki seyrine devam ediyor. Parite 111.50 direnç seviyelerinde güç kaybı yaşadı. Bu nedenle direnç seviyeleri üzerinde yerleşik seyirler görülmedi. Anlık olarak bu direnç noktası altında işlem gören paritenin ilk izleyeceği noktası bu seviye olabilir. Fakat güç kaybı paritede gelecek periyotlarda da devam etmesi halinde 110.95 seviyesi en yakın destek noktası olarak takip edilebilir.

Direnç: 111.00 / 111.50
Destek: 110.15 / 110.95 / 109.95

DAX endeksi 13250 direncine doğru iştahlı
Almanya DAX endeksi haftaya oldukça pozitif başladı. Endeks dün %0.70 artıda günü tamamladı ve bu durumun CFD üzerinde de etkisinin olduğunu gözlemliyoruz. Bugün için Almanya’dan PMI rakamları izlenecek. Ancak verilerin endeks üzerinde yeni bir sayfa açması beklenmiyor. Avrupa endekslerinde yatay pozitif açılışlar bekleyyebiliriz.

Teknik Analiz: DAX CFD’si haftalık periyotta yükselen kanal içerisindeki güçlü seyrini korumaya devam ediyor. CFD için 12681 bölgesi destek konumunda ve bu destek noktasının üzerindeki seyrini sürdüren CFD için burası kritik destek noktası olarak izlenebilir. Bu destek noktasının altındaki kapanışlar CFD’de satış baskısını tetikleyebilir. CFD, şu sıralarda 13250 direncine doğru ivmeleniyor. Güçlenmesi için bu direncin üzerinde kapanışların görülmesi gerekiyor. Teknik göstergelerde olumlu olduğu için CFD’de yukarı yönde hareketin sürmesini bekleyebiliriz.

Direnç: 13250 / 13480 / 14200
Destek: 12681 (50 Haftalık HO) / 12435 / 12375

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanacak Veri Beklenti Önceki
10:00 TRY Orta Türkiye Tüketici Güven Endeksi (Mayıs) 71.9
10:30 EUR Orta Almanya İmalat PMI (Mayıs) 57.9 58.1
10:30 EUR Orta Almanya Hizmetler PMI (Mayıs) 53.0 53.0
10:30 EUR Orta Almanya Bileşik PMI (Mayıs) 54.6 54.6
11:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi İmalat PMI (Mayıss) 56.1 56.2
11:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Hizmetler PMI (Mayıs) 54.7 54.7
11:00 EUR Yüksek Euro Bölgesi Bileşik PMI (Mayıs) 55.1 55.1
11:30 GBP Yüksek İngiltere TÜFE Aylık (Nisan) 0.5% 0.1%
11:30 GBP Yüksek İngiltere TÜFE Yıllık (Nisan) 2.5% 2.5%
11:30 GBP Yüksek İngiltere Çekirdek TÜFE Yıllık (Nisan) 2.2% 2.3%
11:30 GBP Yüksek İngiltere Perakende Fiyat Endeksi Aylık (Nisan) 0.5% 0.1%
11:30 GBP Yüksek İngiltere Perakende Fiyat Endeksi Yıllık (Nisan) 3.4% 3.3%
14:00 USD Orta ABD Mortgage Başvuruları (18 Mayıs) -2.7%
16:45 USD Yüksek ABD İmalat PMI (Mayıs) 56.5 56.5
16:45 USD Yüksek ABD Hizmetler PMI (Mayıs) 55.0 54.6
16:45 USD Yüksek ABD Bileşik PMI (Mayıs) 54.9
17:00 USD Orta ABD Yeni Konut Satışları (Nisan) 679K 694K
17:00 EUR Orta Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Mayıs) 0.5 0.4
17:30 USD Yüksek ABD DOE Ham Petrol Stokları (18 Mayıs) -2000K -1404K
17:30 USD Yüksek ABD DOE Cushing Petrol Stokları (18 Mayıs) 53K
21:00 USD Yüksek FOMC Toplantı Tutanaklaarı (1-2 Mayıs)

İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
www.integralmenkul.com.tr

***
Yasal Uyarı

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.