Ana Sayfa FOREX Forex Bülteni 21.06.2018

Forex Bülteni 21.06.2018

122
Paylaş

İntegral Menkul Değerler Araştırma Departmanının hazırladığı Forex Bülteni aşağıda yer almaktadır:

Günün Ajandası
Türkiye Tüketici Güven Endeksi (Haziran): Tüketici güven endeksi tüketicilerin kişisel mali durumları ve genel ekonomiye ilişkin mevcut durumu değerlendirmeleri ve gelecek dönem beklentileri ile yakın gelecekteki harcama ve tasarruf eğilimlerinin ölçmeyi amaçlayan bir göstergedir. 2015 yılına 67.7 seviyesinden başlayan Türkiye tüketici güven endeksi 2016 yılına 71.62 seviyesinde başladı. Yıl içinde 74.44 seviyesine kadar yükselen endeks yılı 63.38 seviyesinde kapattı. 2017 yılı Ocak ayında 66.93’e yükselen veri en son mayıs ayında 69.87 seviyesinde geldi. 2018 yılı Haziran ayına ilişkin açıklanacak verinin en son açıklanan 69.87 seviyesi üzerinde gelmesi TL’ye sınırlı pozitif yansıyabilir. (10:00)

İngiltere Merkez Bankası Faiz Oranı Kararı: İngiltere Merkez Bankasının para politikasına ilişkin alacağı kararlar Sterlin paritelerinde hareketlilik yaşanmasına neden olabilir. Normal şartlarda İngiltere Merkez Bankasının faiz oranını yükseltmesi para biriminin değer kazanmasına; faiz oranını düşürmesi ise para biriminin değer kaybetmesine sebep olacak bir unsur olarak değerlendirilir. İngiltere Merkez Bankası 30 Kasım 2017 toplantısında faiz oranını %0.25 seviyesinden %0.50 seviyesine yükseltti. Bu toplantıda ise faizlerde ve Varlık Alım Programında herhangi bir değişiklik yapılması beklenmiyor. (14:00)

ABD İlk İşsizlik Başvuruları (16 Haziran haftası): Orta önem düzeyine sahip ve devlete ait iş bulma kurumuna ilk kez yapılan başvuruların sayısını izleyen, ilk işsizlik başvuruları verisinde yükseliş yaşanması, ülkede işsiz sayısının artmakta olduğunu gösterir. Haftalık olarak açıklanan veri için beklentiler geçtiğimiz haftanın üstünde 220 bin seviyesinde bulunuyor. (15:30)

ABD Devam Eden İşsizlik Başvuruları (09 Haziran haftası): Orta önem düzeyine sahip ve iş bulma kurumuna işsizlik ödeneği almak için yapılan başvuru sayısını izleyen ekonomik verinin, geçen dönemlere göre artış kaydetmesi ekonomide yaşanan yavaşlamayı göstermesinden dolayı, ülke para bbirimi üzerinde olumsuz etki yaratması beklenir. Geçtiğimiz hafta 1 milyon 697 bin kişi düzeyinde açıklanan devam eden işsizlik başvuruları 02 Haziran haftasında 1 milyon 710 bin kişilik beklentiye sahip. (15:30)

ABD Öncü Gösterge (Mayıs): ABD’de Conference Board’un açıkladığı ve 3 ila 6 aylık süreci ölçen öncü göstergeler endeksi son iki ayda %0.4 olarak gerçekleşti. Mayıs ayı beklentileri %0.4 seviyesinde bulunuyor. (17:00)

Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Haziran): 2016 yılında en düşük -9.7 açıklanan veri yılı -5.2 ile kapatmıştı. 2017 yılına -4.9 ile başlayan endeks mayıs ayında -3.3 ve haziran ayında -1.3 olarak açıklandı. En son ocak ve şubat aylarında 1.4 / 0.1 açıklanan veri 2018 yılı mayıs ayında 0.2 seviyesinde açıklandı. Haziran ayına yönelik piyasa beklentisi 0 seviyesinde şekil kazanmış durumda. (17:00)

Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Ekonomiden sorumlu Başbakan Yardımcısı Mehmet Şimşek açıklamalarında, son dönemde parasal sıkılaştırma, faiizlerdeki yükselişle birlikte TL’ye desteğin arttığını dolayısıyla TL’nin eski kırılganlıkta olmadığını ifade etti.

Ekonomi Bakanı Nihat Zeybekçi, güçlü refleksler verebilen bir Türkiye ekonomisinin olduğunu belirtti.

ABD
ABD Merkez Bankası Başkanı J. Powell konuşmasında, ABD’de istihdam piyasasının aşırı sıkı görünmediğini ve Fed’in ekonominin güçlü olduğu ortamda istihdam ve enflasyon hedeflerini dengelemek için yavaş yavaş faiz artırmaya devam etmesi gerektiğini belirtti. Ücretlerde büyümenin hali hazırda ılımlı olmaya devam ettiğini, istihdam piyasasının aşırı sıkı olmadığına işaret ettiğini ve işsizlik oranının daha da düşmesinin büyük olasılık olduğunu da konuşmasında yer verdi.

ABD’ye yasa dışı giren göçmen ailelerin çocuklarının ellerinden alınmasıyla ortaya çıkan görüntülerin ardından Trump yeni kararnameyi imzaladı.

ABD’de mevcut konut satışları mayıs ayında beklentilerin altında 5 milyon 43 bin adet olurken, bir önceki ayın rakamı 5 milyon 46 bin adetten 5 milyon 45 binn adete revize edildi.

Avrupa
Avrupa Merkez Bankası Başkanı M. Draghi konuşmasında, enflasyonda net olarak yukarı yönlü bir eğilim gördüklerini belirtti. Ticari gerilimlerin belirsizliği artırdığını, gelecek faiz artırımı içinde piyasa tahminlerini desteklediğini ifade etti. Ücretlerde büyümeyi geride tutan faktörlerin yavaş yavaş ortadan kaybolduğunu da konuşmasında yer verdi.

İngiliz parlamentosunun alt kanadı Avam Kamarası yapılan oylamada AB mevzuatını İngiltere’nin iç hukuku haline getirecek Brexit Yasa Tasarısını, üst kanat Lordlar Kamarasının pazartesi günü gittiği değişikliği kaldırarak 303’e karşı 319 oy ile onayladı.

Avrupa Birliği ile olan görüşmelerde, İngiltere Parlamento’suna daha fazla güç verilmesini isteyen teklif kanun yapıcılar tarafından 319’a 303 oyla reddedildi.

Petrol
ABD DOE tarafından açıklanan haftalık ulusal stoklarda 15 Haziran bitimli haftada 5 milyon 914 bin varil azalma dikkat çekerken, Cushing/Oklahoma stokları ise aynı haftada 1 milyon 296 bin vaaril azaldı. Verinin üretim tarafına bakıldığında, 10 milyon 900 bin varil ile bir önceki haftaya göre değişim göstermediği görülüyor.

Japonya
Japonya Merkez Bankası Başkanı H. Kuroda konuşmasında, ticaret anlaşmazlığının Asya Bölgesi’nin arz zincirini etkileyebileceğini, ABD Çin ticaret anlaşmazlığı Japonya için büyük bir endişe haline geldiğini belirtti. Ekonomi hakkında, Japonya’da %2 enflasyon hedefi için ücretlerin %3 artması gerektiğini vurguladı.

Arjantin
Uluslararası Para Fonu (IMF) Arjantin ile üç yıl sürecek olan 50 milyar dolar değerindeki borç anlaşmasını onayladı.

Arjantin’in MSCI Gelişen Piyasalar Endeksi’ndeki pozisyonu yükseltildi.

Forex Yorumları
Ons altın beslenemiyor ve ivme kaybını sürdürüyor
Ons altın ivme kaybını sürdürüyor. ABD – Çin arasında ticaret savaşı endişelerinin piyasalardaki risk algısında şimdilik çok ciddi bir etki yaratmaması, haziran ayında yapılan Fed toplantısında konuşan Başkan Powell’ın şahin tutumunun fiyatlamalar üzerinde hala etkisini koruması, Doların pozitif fiyatlanmasını destekliyor. Piyasalarda risk iştahının az da olsa sürmesi, ons altını besleyemediği için kıymetli metal bu sabah 1265$ çevresinde işlem görüyor. Bugün içinde önemli bir veri takvimi bulunmuyor ve Dolar bu seyrini korumaya devam ederse bu durumda ons altın yükselişinde zorlanabilir.

Teknik Analiz: Ons altın, yükselen kanalının dışına çıktığı için ivme kaybını sürdürüyor. Kıymetli metal için en yakın destek 1262$ seviyesinden geçiyor. Bu destek noktasının üzerinde kaldığı müddetçe yukarı yönde tepki verebileceğini unutmamak gerek. Ancak, teknik göstergelerin çok güçlü olmaması nedeniyle ons altının yükselişinde çok hızlı bir ivme kazanmasını beklemeyebiliriz. Buna karşın, ons altında geri çekilmelerin devamı durumunda 1262$ seviyesinin altında 1252 / 1242$ destekleri izlenebilir.

Ons Altın

Dirençler: 1268 / 1275 / 1283
Destekler: 1262 / 1252 / 1242

Gümüş

Direnç: 18.00 / 18.50 / 20.10
Destek: 15.60 / 14. 90 / 14.40

Petrol stokları azaldıı, ABD petrol üretimi değişmedi
Petrol piyasası 22 – 23 Haziranda gerçekleşecek OPEC toplantısına odaklandığı için stok ve üretim verilerine fazla tepki vermedi. Dün 15 Haziran haftasını yansıtan ABD ham petrol stokları beklenenden fazla azalma gösterdi ve 5.1 milyon varil erime yönünde geldi. Diğer yandan ABD petrol üretimi 15 Haziran haftasında değişmedi. ABD’nin toplam petrol üretimi 10 milyon 900 bin varilde sınırlı kaldı. Petrol fiyatları OPEC kararı öncesinde fazla reaksiyon göstermemekte. Amerikan tipi ham petrol 66$ direnç seviyesi yakınlarında ve Brent petrol 74$ seviyesinde hareketini sürdürüyor.

Teknik Analiz: Amerikan tipi ham petrolde 64.20$ destek seviyesinden gelen tepkiler devam ediyor. Buna karşın petrol fiyatında 66$ seviyesi aşılmakta zorlanıyor. Teknik göstergelerde anlık tepki hareketlerine açık bir durum olduğunu belirtmekte fayda var. Ana destek seviyesi olan 64.20$ aşağı yönde kırılmadığı sürece 66$ – 66.60$ direnç alanı yukarı yönde denenebilir.

WTI
Dirençller: 66.00 / 66.60 / 67.70
Destekler: 64.20 / 62.00

Brent
Dirençler: 77.40 / 78.50 / 78.80
Destekler: 73.00 / 72.40

Euro/Dolar dengesini koruyor
Euro/Dolar 1.15 – 1.16 bölgesinde dengeli görünüyor. ECB para politikası kararları sonrası dün Sintra panelinde Draghi’nin konuşması piyasa fiyatlamasını hareketlendirmedi. ECB’nin yol haritası geçen hafta gerçekleşen para politikası toplantısında açıklanmıştı ve yeni bir sürpriz piyasalar beklemiyordu. Aynı şekilde Fed Başkanı Powell’ın konuşmasında da yeni bir hikaye yoktu. Para çifti şimdilik yaşanan gelişmelerde sakinliğini bozmuyor. ABD Doları ise küresel piyasalarda stabil seyrini koruyor. Paritede kısa vadede önemli bir dalgalanma beklemiyoruz. Bugün EURUSD’yi etkileyecek çok önemli bir veri bulunmuyor.

Teknik Analiz: Parite kısa vadede 1.16 seviyesini aşmakta zorlanıyor. EURUSD’nin çok güçlü olduğunu söylemek zor ancak parite teknik göstergelerinin dinamik olması nedeniyle yukarı yönlü tepkilere açık. 1.1660 direnç seviyesi oluşşabilecek tepkilerde izlenebilir. Gevşeme yönlü hareketlerde ise 1.1540 seviyesi destek görevi görmeye ve bu seviyeden tepkiler gelmeye devam ediyor.

Dirençler: 1.1660 / 1.1700 (22 günlük ort.) / 1.1850
Destekler: 1.1540 / 1.1500 / 1.1470

Brexit Yasa Tasarı onaylandı, Sterlin zayıf seyrini koruyor
İngiltere’de Brexit Yasa Tasarı ile ilgili gelişmeler sürüyor. Parlamentonun alt kanadı Avam Kamarası Brexit Yasa Tasarısı’nı onaylarken, Başbakan Theresa May bunun ülkesinin Avrupa Birliği’nden (AB) ayrılma sürecinde “kritik bir adım” teşkil ettiğini ifade etti. Bu gelişmelerin sürüyor olması, Sterlinin tüm majör para birimleri karşısında güçlenmesini zorlaştırıyor. Dolayısıyla, GBP/USD paritesi uzun bir süredir yukarı yönde tepkisinde güçlük çekiyor. Diğer yandan, Doların pozitif fiyatlanıyor olması, pariteyi baskılayan bir diğer unsur olarak yorumlanıyor. ABD – Çin arasında ticaret savaşı endişesinin şimdilik piyasalardaki risk algısını yükseltmemesi, haziran ayı Fed toplantısında Başkkan Powell’ın şahin tutumunun fiyatlar içerisinde hala etkisini göstermesi, Doları olumlu etkiliyor. Bu durumda, GBP/USD’nin zayıf seyrini tetikliyor. Bugün için İngiltere Merkez Bankasının(BoE) faiz kararı ve ABD’den ikincil düzey veriler izlenecek. BoE’nin kararında bir sürpriz beklenilmiyor ancak karar metnindeki açıklamalar Sterlin üzerinde etkili olabilir.

Teknik Analiz: GBP/USD paritesi dört saatlik periyotta alçalan kanal içerisinde yatay bir seyir izliyor. Paritede teknik göstergelerinde zayıf olduğu dikkat çekiyor. Paritede en yakın destek 1.3135 seviyesinden geçiyor. Bu destek noktasının altına doğru geri çekilmeler başlarsa bu durumda ivme kaybı biraz daha hızlanabilir ve geri çekilmeler 1.3075 seviyesine dek sürebilir. Yukarıda ise en yakın direnç noktası olarak 1.3215 seviyesini izleyebiliriz.

Direnç: 1.3215 / 1.3275 / 1.3330
Destek: 1.3135 / 1.3075 / 1.3040

Seçimin son haftası, TL tedirgin

Seçimin son haftası nedeniyle TL varlıklar üzerindeki baskı sürüyor. Bu nnedenle, bu hafta için TL’de çok sağlıklı fiyatlamaların olmadığını söyleyebiliriz. Dış piyasada, Doların pozitif fiyatlanıyor olması ve Dolar endeksinin 95 puanın üzerindeki ısrarcı seyri de, gelişmekte olan ülke piyasalarını baskılıyor, bu durumdan TL’nin de negatif nemalandığını gözlemliyoruz. Bugün için ABD’de ve Türkiye’den ikincil düzey veriler izlenecek. Ancak, verilerin fiyatlamalar üzerinde etkisi beklenilmiyor. Olası haber akışlarına karşı temkinli olmakta fayda var.

USD/TRY

Teknik Analiz: USD/TL kurunda 4.75 seviyesini direnç noktası olarak izlemeye devam ediyoruz. Kur bu direnç noktasının üzerine yerleşirse bu durumda 4.80 direncine doğru tepki bekleyebiliriz. Ana resimde, geri çekilmelerinde sınırlı kaldığını ve 4.74 seviyesinin altında çok güçlü kalamadığını, 4.74 seviyesinden alımların geldiğini gözlemliyoruz. Dolayısıyla, kur için 4.74 seviyesini destek noktası olarak izleyebiliriz. Bu destek noktasının altındaki kapanışlar kurda geri çekilmenin hızlanması açısından öönemli olabilir.

Destekler: 4.74 / 4.73 / 4.6830
Dirençler: 4.75 / 4.7750 / 4.8050

EUR/TRY

Teknik Analiz: EUR/TL kurunda yükselen kanal içerisindeki seyir sürüyor. Kurda en yakın direnç 5.5180 ve en yakın destek 5.4860 olarak izlenebilir.

Destekler: 5.4860 / 5.4640 / 5.4460
Dirençler: 5.5180 / 5.5340 / 5.58

USDJPY yükseliyor
Küresel piyasalarda ABD Dolarına olan ilginin devam etmesi paritenin direnç alanları yakınlarında hareket etmesini destekliyor. Son dönemde Çin – ABD arasındaki ticaret çatışmaları güvenli liman varlıklarında talebin canlanmasına destek vermedi. Piyasa için ABD yaptırımları yeni bir hikaye değil. Bu nedenle geçen hafta Fed toplantısının 4 faiz artırım fiyatlaması piyasada ABD Dolarına değer artışı yaratmaya devam ediyor. Paritede fiyatlanan ağırlıklı hikaye bu. Diğer yandan dün Amerika ve Japonya Merkez Bankası Başkanları Sintra panelinde konuştular ancak iki büyük Merkez Bankasının para politikası geçen hafta gerçekleştiğinden piyasalar için sürpriz birr söylem çıkmadı. Bugün ABD tarafında haftalık olarak açıklanan işsizlik başvuruları ile ikincil önem düzeyine sahip veriler bulunmakta.

Teknik Analiz: USDJPY kuru haftalık grafikte halen daha alçalan trend eğilimini sürdürüyor. Paritede uzun vadeli takip edilen düşüş trendini direnç bölgesi olarak kullanan parite 111.20 direncini aşacak güç bulamıyor. Paritede bu direnç seviyesi yakınlarında temkinli olmakta fayda var. Buna karşın 50 günlük ortalamaya denk gelen 109.50 seviyesi üzerinde seyirler korundukça yukarı yönlü tepki hareketinin sürmesi muhtemel.

Direnç: 111.20 / 111.50
Destek: 110.30 / 109.50 / 108.50

DAX ‘ın kafası karışık
Global endekslerde risk iştahı toparlanmakta zorluk çekiyor. Dolayısıyla, endekslerde çok güçlü bir görünüm oluşamıyor. Dün, Avrupa endeksleri pozitif günü tamamlamasına karşın, bu sabah Asya endekslerindeki karışık görünüm nedeniyle Avrupa endekslerinde güçlü açılışlar beklenmeyebilir. Veri takvimi açısından bugün Avrupa endeksleri için İngiltere Meerkez Bankasının faiz kararı izlenecek. Ancak, Almanya DAX endeksini hareketlendirecek önemli bir veri akışı bulunmuyor.

Teknik Analiz: DAX CFD’sinde çok güçlü bir hareket yok. İki hareketli ortalamasının altında ve 50 günlük ortalamasının denk geldiği 12770 direncine doğru iştahında güçlü değil. Teknik göstergelerinde zayıf olduğu dikkat çekiyor. Dolayısıyla yükselişinde güçlenemiyor. CFD’nin güçlenmesi için 12770 üzeri kapanışların görülmesi gerekiyor. Bunu başaramadığı takdirde iştahında zayıf kalmaya devam edebilir. Geri çekilmelerde 12660 ve 12565 bölgelerini destek noktası olarak izleyebiliriz. Ana resimde uzun vadede süren yükselen kanalının içerisinde yukarı yönde zayıf tepkiler verdiği gözlemleniyor.

Direnç: 12770 (50 GHO) / 12900
Destek: 12660 /12565 / 12490

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanacak Veri Beklenti Önceki
10:00 TRY Orta Türkiye Tüketici Güven Endeksi (Haziran) 69,9
14:00 GBP Yüksek İngiltere Merkez Bankası (BoE) Faiz Oranı Kararı 0,50% 0,50%
14:00 GGBP Yüksek İngiltere Merkez Bankası (BoE) Varlık Alımı 435B 435B
15:30 USD Düşük ABD İlk İşsizlik Başvuruları (16 Haziran) 220K 218K
15:30 USD Düşük ABD Devam Eden İşsizlik Başvuruları (09 Haziran) 1710K 1697K
15:30 USD Orta ABD Philadelphia Fed İmalat Endeksi (Haziran) 29 34,4
16:00 USD Orta ABD FHFA Konut Fiyat Endeksi (Nisan) 0,50% 0,10%
17:00 USD Orta ABD Öncü Gösterge Endeksi (Mayıs) 0,40% 0,40%
17:00 EUR Orta Euro Bölgesi Tüketici Güveni (Haziran) 0 0,2

İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
www.integralmenkul.com.tr

***
Yasal Uyarı

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşleriine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.