Ana Sayfa FOREX Forex Bülteni 15.08.2018

Forex Bülteni 15.08.2018

40
Paylaş

İntegral Menkul Değerler Araştırma Departmanının hazırladığı Forex Bülteni aşağıda yer almaktadır:

Günün Ajandası
Türkiye İşsizlik Oranı (Mayıs): Üç ay geriden gelen ve orta önem düzeyine sahip Türkiye İşsizlik Oranı 2016 yılı Nisan – aralık ayları arasında %9.3’dan %12.7’e yükseldi. Türkiye İşsizlik Oranı 2017 yılı Ocak ayında %13’e yükselmesinin ardından şubat ayında 12.6 seviyesine gerilemesi sonrası mart ayında %11.7 ve nisan ayında %10.4 olarak açıklandı. En son 2018 yılı ocak ayında %10.8 seviyesinde ve nisan ayında 9,6% seviyesinde açıklandı. Mayıs ayına yönelik işsizlik oranının en son nisan ayında açıklanan %9,6’in altında gelmesi Türk Lirasına olumlu yansıyabilir. (10:00)

İngiltere TÜFE (Temmuz): 2016 yılına %0.3 enflasyon oranı ile başlayan İngiltere ekonomisinde yıllık bazda TÜFE en son aralık ayında %1.6 olarak açıklanmıştı. 2017 yılına %1.8 ile başlayan yıllık enflasyon rakamı temmuz ve ağustos aylarında sırasıyla %2.6 / %2.9 gelmişti. 2018 yılı Ocak ve şubat aylarında %3.0 / %2.7 yıllık artış sağlayan TÜFE en son haziran ayında %1,9 seviyesine geldi. 2018 yılı Temmuz ayına yönelik beklentiler yıllık %1,9 artış olacağı yönünde bulunuyor. (11:30)

ABD Perakende Satışlar (Temmuz): 2016 yılına negatif başlayan ABD perakende satış oranı 2016 yılı ağustos ayında -%0.1 olarak duyuruldu. Akabinde eylül ayında %1.0 artan satışlar en son aralık ayında da %0.9 artış kaydetti. 2017 yılı Şubat ayında -0.2% ve mart ayında %0.1 açıklanan veri eylül ayında %2.0 ve en son 2018 yılı haziran ayında %0.5 seviyesinde açıklandı. 2018 yılı Temmuz ayına ilişkin beklentiler %0.1 artış yaşanabileceğini yönünde. (15:30)

ABD Sanayi Üretim (Temmuz): Sanayi kuruluşlarının son dönemde gerçekleştirmiş olduğu üretim miktarını gösteren, sanayi üretimi verisinde yükseliş yaşanması durumunda ülke para birime olumlu etki etmesi beklenmektedir. ABD Sanayi üretimine dair 2016 yılı içinde açıklanan en yüksek oran aralık ayında %0.80, en düşük oranı ise %-0.7 ile mart ayında gelmişti. 2017 yılı mayıs ayında %0.2 seviyesinde açıklandı. 2018 yılına -%0.32 seviyesinde açıklanan veri en sonn haziran ayında %0.6 seviyesine geldi. 2018 yılı Temmuz ayına dair beklentiler %0.3 seviyesinde ağırlık kazanmış durumda. (16:15)

ABD Kapasite Kullanım Oranı (Temmuz): Geçtiğimiz yıl ocak ayında %76.0 seviyesinde bulunan kapasite kullanım oranı yıl içinde çok fazla değişmedi ve 2017 ocak ayında %75.7 seviyesinde açıklanan veri en son 2018 yılı haziran ayında %78.0 seviyesinde açıklandı. 2018 yılı Temmuz ayına ilişkin piyasa beklentisi %78.2 seviyesinde bulunuyor. (16:15)

ABD DOE Haftalık Ham Petrol Stokları (10 Ağustos haftası): Yüksek önem düzeyine sahip veri haftalık olarak Birleşik Devletlerde oluşan ham petrol stok miktarını göstermektedir. Stoklarda yaşanan artışın, ABD ham petrol fiyatı üzerinde olumsuz etki yaratması beklense de her zaman aynı etkinin görülmediğini belirtmek yararlı olacaktır. Geçtiğimiz hafta 1.3 milyon varil azalma gösteren stokların 10 Ağustos bitimli hafta içerisinde azaldığı gözlemlenirse ABD Ham Petrol fiyatında yukarı yönlü hareket oluşabilir. Piyasada oluşan beklenti haftalık ham petrol stokların 2.5 milyon varil azalması yönünde. (17:30)
Ekonomik Gelişmeler

Türkiye
ABD menşeli bazı ürünlere uygulanan ek mali yükümlülük yüzde 100 oranında artırıldı. Ek vergi uygulanacak ürünlerden bazıları; binek otomobiller, alkollü içecekler, kağıt ürünleri, PVC, makyaj malzemeler, taşkömürü, tütün ürünleri, pirinç ve bazı meyvelerden oluşuyor.

Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB) Başkan (Guvernör) Yardımcılığına Dr. Uğur Namık Küçük atandı.

Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan konuşmasında, dışarıdan dövizle alınan her ürünün daha iyisini üretip dışarı satacaklarını ve Amerika’nın elektronik ürünlerine boykot uygulayacaklarını dile getirdi.

Hazine ve Maliye Bakanı Berat Albayrak açıklamalarında, serbest piyasa kurallarında kalarak gereken tüm araçları devreye sokarak adım atmaya devam edeceklerini belirtti. Doların adeta politik cezalandırma aracına dönüştüğü dönemde uluslararası ticarette Türk lirasını koruyacak adımları daha da güçlü atmmaya devam edeceklerini ifade etti.

Hazine ve Maliye Bakanı Berat Albayrak’ın 16 Ağustos Perşembe günü yabancı yatırımcılarla telekonferans yoluyla görüşeceği duyuruldu.

Hazine, düzenlediği tahvil ihalesinde piyasaya 1 milyar 854,2 milyon lira borçlandı.

BDDK tarafından yapılan açıklamada kredilerin sınıflandırılması ve bunlar için ayrılacak karşılıklara ilişkin usul ve esaslara ilişkin yönetmelikte değişiklik ile finansal sektöre olan borçların yeniden yapılandırılması hakkında yönetmeliğin de kabul edildiği belirtildi. Tüketici kredilerinin vadesi 36 ay, taşıt kredilerinin vadesi 48 ayı aşamayacak. Cep telefonu, tablet ve bilgisayar alımı için kredilerin vadesi 6 ayı aşamayacak.
(https://www.bddk.org.tr/WebSitesi/turkce/Duyurular/Basin_Aciklamalari/17180sablon_turkce_basin_aciklamasi.pdf )

ABD

ABD NFIB küçük işletme iyimserlik endeksi temmuz ayında beklentilerin üzerinde 107.9 olarak açıklandı.

Avrupa

Euro Bölgesi sanayi üretimi haziran ayında aylık olarak -%0.7 ve yıllık ise %2.5 olarak gerçekleşti.

Euro Bölgesi GSYIH rakamı çeyreklik bazda 2Ç dönemde %0.4 ve yıllık bazda %2.2 olarak ilan edildi.

İngiltere işsizlik oranı haziran ayında %4.0 olarak açıklandı.

Almanya’da enflasyon temmuz ayında aylık %0.4 ve yıllık %2.1 ile beklentiler paralelinde gerçekleşti.

Forex Yorumları
Ons altın son 1 yılın en düşük seviyelerinde kalmaya devam ediyor
Doların küresel piyasalarda güçlü tablosunu koruyor olması ons altında aşağı yönlü baskı yaratmaya devam ediyor. Dolar endeksi 96.86 seviyesine kadar tırmandı ve bu bölge yaklaşık olarak son 1 yılın en yüksek seviyelerine işaret etmekte. Bugün gün içerisinde ABD kanadındaki veriler ons altının seyri açısından yakından takip edilecek.

Teknik Analiz: Ons altın 1200$ seviyesinin altına uzaması ile seyrini 1186$ noktasına kadar sürdürdü. Bu seviyenin üzerinde işlem gören kıymetli metal bu seviyeleri geçtiğimiz yılın ocak ayında test etmişti. Şayet ons altın yukarı yönde bir tepki vermek isterse 1195$ – 1200$ direnç nnoktalarını test etmek isteyebilir. Fakat uzun bir süredir düşüş eğilimi içerisinde olan sarı metalin geri çekilmelerinde 1180$ seviyesi ana destek noktası hedeflenebilir. Genel görünüm zayıf kalmaya devam ediyor fakat olası bir gelişmenin ons altında yukarı yönlü hareketi tetikleyebileceğini unutmamakta fayda var.

Altın

Direnç: 1195 / 1200 / 1207
Destek: 1180 / 1172 / 1160

Gümüş

Direnç: 18.00 / 18.50 / 20.10
Destek: 14. 90 / 14.40

Petrolde seyir sakin
Amerikan tipi ham petrol 66.60$ destek seviyesi sınırında hareket etmekte. Genel olarak momentum zayıflığı petrol fiyatlarında geçerli olmaya devam ediyor. Amerika Petrol Enstitüsü tarafından açıklanan özel petrol stoklarına göre 10 Ağustos haftasında stoklar 3.6 milyon varil arttı. Bugün DOE tarafından açıklanacak resmi, ham petrol stoklarının açıklanması bekleniyor. Bununla birlikte stoklarla eş zamanlı olarak ABD petrol üretim rakamları takip edilecek. Verilerin petrol fiyatlarına anlık etki etmesi beklenebilir.

Teknik olarak: Amerikan tipi ham petrol yakın vadeli yükselen kanal çizgisini ihlal ederek yatay bir görünüm ortaya koydu. Buna karşın petrol fiyatında ana yükselen eğilim devam etmekte ve kanal çizgisi 63.60$ seviyesinden geçmekte. Petrol fiyatı 63.60$ ana trend direncine doğru geri çekilmesini normal karşılarız ancak bu seviyenin altında zayıf bir görünüm oluşmasını bekleriz. WTI’da oluşan yukarı yönlü tepkiler satış baskısıyla karşılanmaya devam ediyor.

WTI
Dirençler: 67.30 / 70.10 / 71.40
Destekler: 66.60 / 63.30

Brent
Dirençler: 73.00 / 75.30
Destekler: 72.30 / 71.15 / 70.00

Euro/Dolar zayıf
Euro/Dolar direnç seviyelerinden uzaklaşmaya ve momentum kaybetmeye devam ediyor. Paritede yukarı yönlü tepkilerin satış baskısıyla karşılanmaya devam ettiğini izliyoruz. Küresel piyasalarda ABD ekonomisine yönelik güçlü gelen veriler paritenin ABD Doları tarafını güçlü kılıyor. Bugün Euro Bölgesinde açıklanacak önemli bir veri bulunmuyor. ABD verileri paritede ön plana çıkabilir. Genel olarak Euro/Doolar paritesinde zayıf seyir ve güç kaybı devam ediyor.

Teknik Analiz: Euro/Dolar 1.15 seviyesi altında zayıf bir teknik görünüm veriyor. 100 haftalık hareketli ortalamasından geçen 1.1460 seviyesi yukarı yönde geçilmesi halinde tepkilerin ilk etapta 1.1620 seviyesine doğru yükselme potansiyeli bulunabilir. Buna karşın paritede yükseliş potansiyelinin satış baskısıyla karşılanabileceğini ve zayıf görünümün devam edebileceğini düşünmekteyiz. 1.1295 / 1.1270 takip edilecek destek alanı olarak karşımıza çıkmakta.

Dirençler: 1.1340 / 1.1470 / 1.1500 / 1.1620
Destekler: 1.1295 / 1.1270

Sterlin/Dolar kayıplarını altıncı haftaya taşıdı
GBP/USD paritesinde genel görünüm zayıf olmaya devam ediyor. Parite kayıplarını altıncı hafta da sürdürüyor. Her ne kadar dün İngiltere’den gelen işsizlik verisi son 43 senenin en düşük rakamı olsa da paritede toparlanma emareleri oldukça cılız. Küresel piyasalarda ABD ekonomisine ilişkin güçlü gelen veriler ABD Dolarını güçlü kılmaya ve paritede baskı yaraatmaya olanak sağlıyor. Bugün İngiltere’den TÜFE rakamları ve ABD’den perakende satışlar, sanayi üretim ve kapasite kullanım oranının açıklanması bekleniyor.

Teknik Analiz: GBP/USD paritesi hareketli ortalamalarından uzaklaşmaya başladı. Paritede oluşan teknik görünüm oldukça zayıf görünüyor. GBP/USD için yukarı yönlü tepkiler satış baskısıyla karşılanabilir.

Direnç: 1.2720 / 1.2965 / 1.3070
Destek: 1.2625 / 1.24150

DolarTL adımlar sonrasında yumuşu yor

DolarTL kuru bu sabah forex piyasalarında6.4187 seviyesinde seyrediyor. Kurda bir miktar yumuşama eğilimi görülmekte. Bugün günlerdir negatif ayrışan TL’nin diğer GOP para birimleri karşısında pozitif ayrıştığını görmekteyiz. TCMB ve BDDK’dan art arda adımlar devam ediyor. Dün TCMB döviz depo faiz oranlarını yükseltirken, BDDK ithal ürünlerdeki taksit sayısına sınırlandırma getiren kararlarını yürürlüğe soktu. Bütün bunlar TL’deki oynaklığı azaltmaya yardımcı olmuş görünüyor. Diğer yandan Banka Genel Müdürlerinin son günlerde yaptıkkları açıklamalarında piyasa psikolojisine yardımcı olduğunu söylemek mümkün.

Genel olarak DolarTL’deki oynaklık devam edebilir. Bu nedenle teknik bir yorum yapmak kolay değil. Günlük grafiklerde aşırı alım bölgesinden bir miktar düzeltme gelmiş görünüyor. Gün içi grafiklerde ise 6.29 seviyesinde destek oluşmuş denilebilir. Yukarıda ise 6.663 ve 7.07 dirençleri izlenebilir.

Japon yeni, dolar karşısında güçlü bir şekilde kalmaya devam ediyor
USDJPY paritesi, 111.00 seviyesi üzerindeki seyrini bu sabah saatlerinde koruma isteğinde olduğunu görüyoruz. Doların küresel piyasalarda güçlü tablosunu koruyor olması paritenin yukarı yönlü hareketini tetiklemesine karşın Japon yeninde ısrarcı bir şekilde yaşanan güçlü kalma isteği de yukarı yönlü seyri şimdilik çok güçlü kılmıyor. Normal şartlar altında takip ettiğimiz güvenli liman enstrümanlarında ons altın, Japon yeni, ABD tahvilleri gibi varlıklar öne çıkarken, son dönemde yatırımcıların güvenli liman olarak seçtiği varlığın yalnızca Japoon yeni olduğu gözleniyor. Gelişmekte olan ülke para birimlerinde yaşanan sert kayıplar yatırımcıların risk kaçışlarına neden olurken bu durumun yeni desteklediğini gördük. Gelecek günlerde bu tabloda izlenecek performans Japon yeninin durumu açısından önem arz ediyor. Bugün içerisinde ABD kanadındaki veriler paritenin seyri açısından yakından takip edilecek.

Teknik Analiz: 50 günlük HO karşılık gelen 111.00 desteğinden kuvvet alarak yukarı yönde sınırlı tepki veren USDJPY paritesi yukarı yönde sınırlı bir şekilde tepki veriyor. Paritenin yukarı yönlü eğiliminde güç kazanabilmesi adına 112.30 direncine doğru oluşacak fiyat hareketleri önem arz ediyor. Fakat aşağıda 111.00 desteği çok yakın olurken bu seviyenin altına oluşacak uzamalarda ise düşüş trendinin denk geldiği 110.50 desteği önemini koruyor.

Direnç: 112.30 / 113.30 / 114.50
Destek: 111.00 / 110.50 / 110.00

DAX 12465 seviyesi üzerinde başarılı olabilecek mi?
Gelişmekte olan para birimlerinde Türk Lirasında yaşanan sert kaayıplar global piyasalar için endişe oluşturdu. Risk kaçışlarına neden olan bu durum endeks kanadında çok güçlü seyirlerin oluşmasına imkân tanımıyor. Bu sabah Asya endekslerinde satıcılı bir tablo takip edilirken, ABD endekslerinin dünü artıda tamamladığı dikkat çekiyor. Avrupa endeksleri ise dün günü ekside kapattı. Almanya DAX endeksi ise %0 ile bir değişiklik göstermezken, geçtiğimiz hafta Cuma günü yaşana kayıpların bir kısmını sınırlıda olsa geri aldığı görülüyor. Bugünkü veri takviminde Avrupa’da İngiltere ve öğle saatlerinden sonra ABD kanadındaki veriler yakından takip edilecek.

Teknik Analiz: 12291 desteğinden kuvvet alan DAX CFD kontratının primli görünümü koruması halinde yukarıda dünde test ettiği 12465 direncine doğru hamleler gelebilir. Şayet bu direncinin aşılması gelecek periyotlarda 50 günlük HO doğru tepkilerin oluşmasına imkân tanıyabilir. Aşağıda ise 12315 seviyesi destek konumunda yer alıyor. Genel görünüm çok güçlü değil bu nedenle direnç seviyelerinde dikkatli olmakta yarar var.

Direnç: 12465 / 12610 (50 Günlük HO) / 12740
Destek: 12315 / 12265 / 12125

Ekonomik Takvim
Saat Ülke Önem Açıklanacak Veri Beklenti Önceki
10:00 TRY Orta Türkiye İşsizlik Oranı (Mayıs) 9.6%
11:00 TRY Düşük Türkiye Merkezi Yönetim Bütçe Dengesi (Temmuz) -25.6B
11:30 GBP Yüksek İngiltere TÜFE Aylık (Temmuz) 0.0% 0.0%
11:30 GBP Yüksek İngiltere TÜFE Yıllık (Temmuz) 2.5% 2.4%
11:30 GBP Yüksek İngiltere Çekirdek TÜFE Yıllık (Temmuz) 1.9% 1.9%
11:30 GBP Yüksek İngiltere Perakende Fiyat Endeksi Aylık (Temmuz) 0.2% 0.3%
11:30 GBP Yüksek İngiltere Perakende Fiyat Endeksi Yıllık (Temmuz) 3.4% 3.4%
14:00 USD Orta ABD Mortgage Başvuruları (10 Ağustos) -3.0%
15:30 USD Orta ABD New York Empire State İmalat Endeksi (Ağustos) 20.0 22.6
15:30 USD Yüksek ABD Perakende Satışlar Aylık (Temmuz) 0.1% 0.5%
15:30 USD Yüksek ABD Çekirdek Perakende Satışlar Aylık (Temmuz) 0.3% 0.4%
16:15 USD Yüksek ABD Sanayi Üretimi Aylık (Temmuz) 0.3% 0.6%
16:15 USD Yüksek ABD Kapasite Kullanım Oranı (Temmuz) 78.2% 78.0%
17:00 USD Yüksek ABD İşletme Stokları (Haziran) 0.1% 0.4%
17:00 USD Orta ABD NAHB Konut Piyasası Endeksi (Ağustos) 67 68
17:30 USD Yüksek ABD DOE Haftalık Ham Petrol Stokları (10 Ağustos) -2500K -1351K
17:30 USD Yüksek ABD DOE Cushing Petrol Stokları (10 Ağustos) -590K

İntegral Yatırım Menkul Değerler A.Ş.
www.integralmenkul.com.tr

***
Yasal Uyarı

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir.Yatırım danışmanlığı hizmeti ; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır.Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabılır.Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kaararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.